6.29 Verbonden partijen

Als verbonden partijen zijn te onderscheiden: de dochterondernemingen, de geassocieerde deelnemingen, joint ventures, de leden van de raad van commissarissen en de leden van de raad van bestuur.

Transacties met dochterondernemingen, geassocieerde deelnemingen en joint ventures

Transacties met dochterondernemingen worden volledig geëlimineerd in de geconsolideerde jaarrekening en komen niet aan bod.

Koninklijke Heijmans N.V. verricht een deel van haar bedrijfsactiviteiten in samenwerking met verbonden partijen, onder meer via samenwerkingsverbanden. Dit is gebruikelijk binnen de Nederlandse bouwsector, waarin projecten vaak kapitaalintensief, complex en risicodragend zijn en waarbij kennis, capaciteit en risico’s worden gedeeld. Belangrijke transacties in dit kader betreffen onder andere het inbrengen van grondposities in samenwerkingsverbanden en/of de financiering daarvan. Daarnaast worden grote en complexe projecten uitgevoerd in samenwerking met andere ondernemingen, bijvoorbeeld in de vorm van joint ventures.

Transacties tussen de Groep enerzijds en joint ventures en geassocieerde deelnemingen anderzijds bestaan onder meer uit kapitaalstortingen- en terugbetalingen (zie overzicht 4), overdrachten in het kader van leningen (zie toelichting '6.14 Langlopende vorderingen'), in- of verkopen van goederen waaronder voorraden en het verrichten of ontvangen van diensten (zie toelichting '6.13 Joint ventures en geassocieerde deelnemingen') alsook het verstrekken van garanties (zie toelichting '6.28a Voorwaardelijke verplichtingen joint ventures').

Transacties met leden van de raad van bestuur en de leden van de raad van commissarissen

Er zijn behoudens de hieronder toegelichte beloningen geen overige transacties met de leden van de raad van bestuur en de leden van de raad van commissarissen. Voor een nadere toelichting wordt verwezen naar het bezoldigingsverslag in het jaarverslag.

Beloning van de leden van de raad van bestuur

De raad van bestuur bestaat uit twee onafhankelijke bestuurders, zijnde:

• A.G.J. (Ton) Hillen, lid van de raad van bestuur met ingang van 18 april 2012 en voorzitter van de raad van bestuur/CEO met ingang van 1 december 2016; en

• G.M.P.A. (Gavin) van Boekel, lid raad van bestuur/CFO met ingang van 1 september 2021.

Uitgekeerde vaste en variabele beloning aan de leden van de raad van bestuur

De aan de leden van de raad van bestuur uitgekeerde bruto vaste en variabele beloning in 2024 en 2025 en de uit te keren bedragen in 2026 zijn als volgt:

De uit te keren variabele beloning in 2026 is inclusief de lange termijn variabele beloning 2023-2025 (zie hierna).

Voor de lange termijn variabele beloningen over de periodes 2024-2026 en 2025-2027 is voor de leden van de raad van bestuur € 763.165 gereserveerd (2024: € 753.360 voor de periodes 2023-2025 en 2024-2026). Voor Ton Hillen is € 440.716 gereserveerd (2024: € 436.880) en voor Gavin van Boekel is € 322.450 gereserveerd (2024: € 316.480).

Lasten in de winst-en-verliesrekening met betrekking tot de beloningen van de leden van de raad van bestuur

De samenstelling van de lasten per lid van de raad van bestuur is als volgt:

De pensioenregeling van Ton Hillen betreft de regeling van het bedrijfstakpensioenfonds en een beschikbare premieregeling. Daarnaast heeft Ton Hillen in 2025 een compensatie van € 164.221 (2024: € 142.696) ontvangen voor het wegvallen van de pensioenopbouw over het salaris boven de € 137.800 (€ 100.000 in 2015) en een compensatie van € 50.232 (2024: € 50.232) voor het wegvallen van de indexatie in de Delta Lloyd middelloonregeling. Gavin van Boekel heeft een vergoeding ontvangen die gelijk is aan de werkgeversbijdrage die zou gelden bij deelname aan de reguliere pensioenregelingen voor een werknemer in de Cao Bouw & Infra. De bijdrage van € 80.131 is opgebouwd uit de premie voor de regeling van Bpf Bouw ter grootte van € 8.737, de beschikbare premieregeling ter grootte van € 9.034 en de vergoeding voor het wegvallen van de pensioenopbouw over het salaris boven de € 137.800 ter grootte van € 62.360.

De pensioenlast is berekend conform waarderingsgrondslag 20.

Bonus Investment Share Matching Plan

Het Bonus Investment Share Matching Plan is van kracht geweest tot 1 januari 2024. Deelname aan dat Plan was op vrijwillige basis.

Leden van de raad van bestuur konden 50% van (het netto equivalent van de) korte termijn variabele beloning investeren in (certificaten van) aandelen Heijmans. De (certificaten van) aandelen zijn na aankoop gedurende drie jaar geblokkeerd. Mits zij die certificaten drie jaar houden en aan het einde van die periode nog in functie zijn, kent de onderneming voor elk certificaat waarin geïnvesteerd is één bonuscertificaat toe, een zogenoemd matching share. De matching shares zijn na toekenning gedurende twee jaar geblokkeerd.

In het kader van dit programma zijn de volgende voorwaardelijke toekenningen van certificaten gedaan:

De in april 2022 toegekende voorwaardelijke certificaten van aandelen zijn na 3 jaar onvoorwaardelijk geworden; in april 2025 heeft de Groep 6.800 certificaten van aandelen ingekocht tegen een beurskoers van € 45,08 en aan Ton Hillen en Gavin van Boekel verstrekt. Voor deze certificaten van aandelen geldt een verplichte blokkeringsperiode van 2 jaar.

Lange termijn variabele beloning (LTI)

De LTI wordt voor 50% uitbetaald in certificaten van aandelen Heijmans en voor 50% in contanten. De LTI bedraagt 60% van het vast overeengekomen jaarsalaris als “at target” niveau is behaald (i.e. 100% score van de vooraf gestelde prestatiedoelstellingen met een prestatieperiode van drie jaar). Het maximum is gesteld op 90% van het vast overeengekomen jaarsalaris. Als de doelstellingen worden behaald op het minimumniveau bedraagt de LTI 45% van het vast overeengekomen jaarsalaris. Blijven de prestaties onder het vooraf gesteld minimumniveau dan vindt er geen toekenning plaats. De LTI wordt proportioneel toegekend bij een prestatiescore tussen het minimale en het maximale realisatie niveau.

In het kader van de LTI zijn de volgende voorwaardelijke toekenningen van certificaten gedaan:

Bezit (certificaten van) aandelen per 31 december

Het bezit van certificaten van aandelen is deels het gevolg van het hierboven beschreven Share Matching Plan en deels van aankopen van certificaten van aandelen door de leden van de raad van bestuur. Het bezit van certificaten van aandelen van de leden van de raad van bestuur in Koninklijke Heijmans N.V. is als volgt samengesteld:

Beloning van de leden van de raad van commissarissen

Alle commissarissen genieten een vaste jaarlijkse vergoeding die niet afhankelijk is van de resultaten in enig jaar, zoals toegelicht in het bezoldigingsverslag. Tevens ontvangen zij een vaste dan wel variabele kostenvergoeding. Aan hen zijn geen opties of certificaten van aandelen toegekend. Geen van de leden van de raad van commissarissen bezit certificaten van aandelen Koninklijke Heijmans N.V., met uitzondering van Marc van Gelder, die ultimo 2025 6.000 certificaten houdt (2024: 28.001 certificaten gehouden door Sjoerd Vollebregt). Geen der commissarissen staat in een andere zakelijke relatie tot Heijmans krachtens welke hij of zij persoonlijk voordeel zou kunnen behalen.

Aan de leden van de raad van commissarissen zijn in totaal de volgende vergoedingen toegekend: